¿Cómo interpretar el indicador de autonomía?

Se entiende que una empresa tiene una buena autonomía financiera cuando más de la mitad de los recursos provienen de sus propios fondos. El número mínimo de este indicador debe ser 0,8 o superior, por lo general, uno entre 0,7 y 1,5 suele ser lo más usual y de valor más propenso y positivo para la compañía.

El ratio de autonomía financiera establece la relación existente entre los Fondos Propios y el Pasivo Total. Este ratio indica la dependencia o independencia que tiene la empresa con respecto a los capitales ajenos en ella invertidos.

La autonomía financiera se refiere al grado de solvencia de la empresa al comparar el capital social y el total de pasivos. Cuanto mayor sea el nivel de autonomía financiera, mayor será el nivel de solvencia y mayor será la capacidad de la empresa para cumplir con sus compromisos financieros a largo plazo.

El valor óptimo del ratio de calidad es el que se encuentra entre 0,4 y 0,6:

El ratio de prueba ácida puede dar un resultado superior, inferior o igual a 1, dependiendo del valor del activo y el pasivo corriente: Cuando es superior a 1: indica que la empresa tiene más activos líquidos que pasivos a corto plazo.

Para calcularlo se toma el resultado de explotación (antes de intereses e impuestos), se divide por el activo total y se multiplica por 100 para obtener el porcentaje. A mayor ratio, mayor rendimiento de los activos.

Los ratios financieros son los indicadores de la situación de la empresa. Establecen una relación entre unidades financieras, con la que es posible realizar un análisis pormenorizado de la situación o balance económico de la compañía.

¿Cómo fomentar la autonomía y la responsabilidad?

Los valores de referencia del ratio de endeudamiento varían considerablemente en función del sector al que pertenece la empresa y de la coyuntura económica. En general, los valores de referencia aceptables se encuentran entre el 40 % y el 60 %.

Un ratio de endeudamiento mayor que 1 quiere decir que la compañía tiene más deudas que activos propios. Es decir, su deuda supera el 100%.

Ratio de Calidad de la Deuda

Se calcula dividiendo el exigible a corto plazo por el total de las deudas.

- Si el valor es mayor a 1, quiere decir que cubre todas sus deudas de corto plazo con el dinero disponible a ese momento. - Si el valor es menor que 1, quiere decir que no cubre sus deudas con el dinero disponible en el corto plazo a ese momento y deberá de disminuir su endeudamiento.

Un ratio muy alto también puede indicar que las cuentas por cobrar de la empresa son excesivamente altas, lo que puede indicar problemas de cobro.

Si el resultado es bajo quiere decir que la compañía tarda menos días en convertir sus activos en efectivo para poder liquidar sus deudas. La prueba del ácido es una forma de medir la capacidad de las compañías para pagar sus deudas de corto plazo excluyendo los inventarios.

1. ¿Qué es el ratio de solvencia? El ratio de solvencia es la capacidad que tiene una empresa para hacer frente a sus obligaciones de pago -sus deudas-. Es decir, lo que determina este ratio es si una empresa tendría activos suficientes como para pagar todas sus deudas u obligaciones de pago en un momento dado.

Si el ROE es superior a la ROA, nos indica que parte del activo se han financiado con deuda. Esto es lo que ha hecho aumentar la rentabilidad financiera.

2. Cómo calcular el ratio de conversión

Principales ratios para analizar los estados financieros de una empresa

Si el valor del ratio se sitúa por debajo de esos valores, la probabilidad de suspensión de pagos será mayor, mientras que valores por encima de 2 puede indicar la existencia de recursos ociosos, perdiendo así rentabilidad.

Sin embargo y de acuerdo a las necesidades y características de tu negocio, otras alternativas o métricas de valor pueden ser:

La autonomía fomenta la reflexión sobre el propio aprendizaje y desarrolla la capacidad de aprender a aprender. Se trata de un proceso de metacognición que permite poner el foco no sólo en aquello que se aprende sino en cómo se aprende.

La autonomía permite tener un pensamiento crítico y gobernar la propia conducta, con la seguridad necesaria para ello. Sin ella, seríamos gobernados continuamente por los demás, debiendo recibir órdenes e instrucciones para saber qué pasos seguir y cómo comportarnos en cada momento.

Ejemplos de conductas autónomas

Decidir romper con una pareja pese a que los padres de uno le piden que la continúe. Consumir alguna sustancia que es nociva para el cuerpo, pese a que todos le dicen que no lo haga. Decidir las preferencias políticas individuales. Escuchar una clase de música u otra.

Normalmente, el ratio de apalancamiento se expresa como porcentaje. Un ratio de apalancamiento elevado se considera cualquier cifra que supere el 50%, mientras que si es menor del 25% se considera que es un ratio de apalancamiento bajo. Entre el 25% y el 50% se considera que el ratio de apalancamiento es óptimo.

El ratio de apalancamiento es una medida financiera que analiza cuánto capital posee una empresa en forma de deuda y evalúa la capacidad que tiene para cumplir con sus obligaciones financieras.

El resultado de calcular la ratio de liquidez puede ser mayor que 1, cuando los activos corrientes son superiores a los pasivos, o menor que 1, cuando el pasivo corriente supera los activos. Si la ratio de liquidez es mayor que 1: De primeras, todo resultado mayor que 1 es un indicativo de salud financiera.

El capital máximo por el que una persona se puede endeudar sin poner en peligro su integridad financiera. Los expertos calculan que el límite de capacidad de endeudamiento es entre un 35% y 40% de los ingresos netos mensuales.